In un’azione coordinata di coercizione da parte di 48 enti di regolamentazione finanziaria statali, Block, Inc. pagherà una multa di 80 milioni di dollari e intraprenderà azioni correttive per violazioni del Bank Secrecy Act (BSA) e delle leggi antiriciclaggio (AML) che salvaguardano il sistema finanziario dall’uso illecito.
Oltre 50 milioni di consumatori utilizzano Cash App, il servizio di pagamento mobile di Block, per spendere, inviare, conservare e investire denaro.
Nell’accordo multistato firmato questa settimana, Block ha accettato di pagare la sanzione accertata alle agenzie statali, di assumere un consulente indipendente per esaminare la completezza e l’efficacia del suo programma BSA/AML e di presentare un rapporto agli stati entro nove mesi. Block avrà quindi 12 mesi per correggere eventuali carenze riscontrate nella revisione dopo la presentazione del rapporto.
I regolatori statali di Arkansas, California, Massachusetts, Florida, Maine, Texas e Washington State hanno guidato lo sforzo di applicazione multistato. Block ha collaborato con gli stati nell’accordo.
In base alle norme BSA/AML, le società di servizi finanziari sono tenute a svolgere la due diligence sui clienti, tra cui la verifica dell’identità dei clienti, la segnalazione di attività sospette e l’applicazione di controlli appropriati per gli account ad alto rischio. Gli enti regolatori statali hanno scoperto che Block non rispettava determinati requisiti, creando il potenziale che i suoi servizi potessero essere utilizzati per supportare il riciclaggio di denaro, il finanziamento del terrorismo o altre attività illegali.
Attraverso un solido quadro normativo nazionale, gli enti di regolamentazione finanziaria statali rilasciano licenze e fungono da supervisori principali dei money transmitter. Gli stati rilasciano licenze a più di 700 money transmitter e il 99% dell’attività di trasmissione attraverso tali società è disciplinata dal Money Transmission Modernization Act sviluppato dallo stato . Per proteggere i consumatori e far rispettare i requisiti di sicurezza e solidità, gli enti di regolamentazione statali coordinano regolarmente la supervisione delle società multistatali e, quando necessario, avviano azioni di esecuzione. Questo coordinamento, Networked Supervision, supporta la coerenza e la collaborazione, preservando al contempo l’autorità dei singoli stati di intraprendere azioni dirette.
I consumatori che hanno domande sull’accordo devono contattare l’autorità di regolamentazione finanziaria del loro stato. I consumatori possono anche visitare NMLS Consumer Access per verificare che un’azienda abbia la licenza per svolgere attività nel loro stato e possono anche visualizzare le azioni di esecuzione passate.
Gli enti di regolamentazione finanziaria statali rilasciano licenze e supervisionano oltre 34.000 società di servizi finanziari non bancari attraverso il Nationwide Multistate Licensing System, tra cui società di mutui, società di servizi finanziari, fornitori di finanziamenti al consumo e società di recupero crediti.
